Bologna, 14 aprile 2015 – Immobiliare Grande Distribuzione SIIQ S.p.A. (“IGD” o la “Società”) annuncia i risultati dell’offerta di scambio, comunicata al mercato in data 8 aprile 2015 (l’“Offerta di Scambio”), rivolta ai portatori dei titoli obbligazionari “€144,900,000 4.335 per cent. Notes due 7 May 2017” (ISIN: XS0927738418) (le “Obbligazioni con Scadenza 2017”) e “€150,000,000 3.875 per cent. Notes due 7 January 2019” (ISIN: XS1059383064) (le “Obbligazioni con Scadenza 2019”) in circolazione emessi dalla stessa IGD (congiuntamente, le “Obbligazioni Esistenti”) avente come corrispettivo nuovi titoli obbligazionariseniornon garantiti a tasso fisso con scadenza 21 aprile 2022 (le “Nuove Obbligazioni”). L’Offerta di Scambio è unicamente rivolta ai portatori delle Obbligazioni Esistenti in Italia e all’estero, in assenza di specifica autorizzazione in conformità alle disposizioni di legge e regolamentari applicabili ovvero in deroga rispetto alle medesime disposizioni (con esclusione degli Stati Uniti d’America, ai sensi delRegulation S dello United States Securities Actdel 1933 come successivamente modificato) (i “Portatori”).

L’Offerta di Scambio è effettuata secondo i termini e alle condizioni stabiliti nell’Exchange Offer Memorandum approvato dal Consiglio di Amministrazione e disponibile a far data dall’8 aprile 2015 presso i Dealer Managers e presso l’Agente di Scambio, cui si rinvia integralmente (il “Memorandum”).

Alla scadenza dell’Offerta di Scambio, fissata in data odierna, ore 15:00 (CET), la Società ha ricevuto (i) per le Obbligazioni con Scadenza 2017, offerte per un ammontare nominale complessivo pari a Euro 136.900.000; e (ii) per le Obbligazioni con Scadenza 2019, offerte per un ammontare nominale complessivo pari a Euro 25.100.000.

Tutte le offerte pervenute sono state accettate dalla Società. IGD emetterà, nell’ambito dell’Offerta di Scambio, un ammontare nominale complessivo di Nuove Obbligazioni pari a Euro 162.000.000.

Il regolamento dell’Offerta di Scambio è previsto per il 21 aprile 2015 (la “Data di Regolamento”).

“Siamo soddisfatti del successo dell’offerta di scambio che è andato oltre le nostre aspettative e che ci consente di allungare la scadenza del debito oltre che iniziare il percorso di riduzione del costo medio del debito del Gruppo” ha dichiarato Claudio Albertini Amministratore Delegato di IGD.

Le Nuove Obbligazioni

Alla Data di Regolamento, IGD emetterà Nuove Obbligazioni, dal valore nominale unitario pari a Euro 100.000, e multipli di 1.000 sino all’importo di Euro 199.000, per un ammontare nominale complessivo pari a Euro 162.000.000.

Le Nuove Obbligazioni saranno regolate dalla legge inglese e avranno le seguenti caratteristiche:

• durata pari a sette anni decorrenti dalla data di emissione;
• prezzo di emissione pari al 100% del valore nominale;
• diritto al pagamento di un interesse fisso pari al 2,65%, da corrispondersi annualmente in via posticipata il 21 aprile di ciascun anno;
• rimborso alla pari e in unica soluzione, oltre agli interessi da corrispondersi a scadenza, in caso di mancato esercizio da parte della Società dell’opzione di rimborso anticipato esercitabile dalla stessa ai termini e alle condizioni previste dal regolamento delle Nuove Obbligazioni;
• clausola di rimborso anticipato in determinate ipotesi, ivi incluse le ipotesi di c.d.change of control, ai termini e alle condizioni previste dal regolamento delle Nuove Obbligazioni;

codice ISIN: XS1221097394;

• quotazione sul mercato regolamentato presso la Irish Stock Exchange.

Corrispettivo e Rateo Interessi

Alla Data di Regolamento, IGD corrisponderà inoltre ai Portatori le cui Obbligazioni Esistenti siano state accettate per lo scambio, ai sensi della Offerta di Scambio, un corrispettivo in denaro e un rateo interessi (Accrued Interest Payment) pari agli interessi maturati e non corrisposti sulle Obbligazioni Esistenti dalla data di pagamento degli interessi immediatamente precedente (inclusa) sino alla Data di Regolamento (esclusa).

I termini e le condizioni dell’Offerta di Scambio sono stabiliti nel Memorandum. Si invitano, pertanto, i Portatori a leggere attentamente il Memorandum per ottenere tutti i dettagli e le informazioni riguardanti i termini e le condizioni dell’Offerta di Scambio. Il Memorandum può essere ottenuto presso iDealer Managerse presso l’Agente di Scambio, di seguito indicati.

BNP Paribas, Citigroup Global Markets Limited e Morgan Stanley & Co. International plc operano in qualità di Dealer Managers dell’Offerta di Scambio.

Lucid Issuer Services Limited opera in qualità di Agente di Scambio.